Домой Блог

«Худший день» на биржах. К чему привело обострение торговой войны Китая и США

Фото Drew Angerer / Getty Images

Взаимное повышение пошлин, о котором объявили Китай и США, обрушило американские фондовые индексы. «Индекс страха», напротив, показал рекордный рост

Фондовые индексы из-за торговой войны США и Китая показали самое большое падение с 3 января. Так, Dow Jones Industrial Average упал на 617,38 пункта, потеряв таким образом 2,38%. S&P снизился на 69,53 пункта, что составило 2,41%. Для NASDAQ Composite падение на 269,92 пункта (3,41%) оказалось крупнейшим с декабря прошлого года, отмечает The Wall Street Journal.

Больше всего от торговых войн на данный момент страдают технологические компании. Акции Caterpillar потеряли к закрытию торгов в понедельник $6,04 (4,6%), котировки Boeing снизились на $17,30 (4,9%). Бумаги Apple, которая производит практически все свои продукты в Китае, подешевели на $11,46 (5,8%). На 11% ($4,47) упали акции Uber, который провел IPO в прошлую пятницу. Котировки сервиса с тех пор только снижались, потеряв уже 18% от изначальной стоимости $45.

Значительные потери несут и автопроизводители. Акции Tesla упали за день на 5,22%. Bloomberg при этом отмечает, что в ходе торгов снижение достигало 6,3%, что стало крупнейшим падением котировок компании за один день с января 2017 года. BMW и Daimler, которых Bloomberg называет крупнейшими импортерами американских автомобилей в Китай, потеряли 1,2% и 3,3% соответственно. Бумаги General Motors подешевели на 3,8%, Ford — на 3,3%.

Обострение в торговых отношениях США и Китая началось 11 мая, когда президент США Дональд Трамп повысил пошлины на импортируемые из Китая товары на общую сумму около $200 млрд в год. Кроме того, Трамп поручил начать процесс повышения пошлин и для оставшейся доли китайского импорта. В ответ на это Пекин 13 мая объявил о введении сборов с американских товаров общей стоимостью порядка $60 млрд. Как отмечает WSJ, до этого аналитики ожидали роста американского фондового рынка в 2019 году, но теперь эти прогнозы могут не сбыться. Вместе с тем Трамп не исключил, что встретится с китайским лидером Си Цзинпином в рамках саммита G20 в Японии, после чего некоторые бумаги отыграли падение, уточняет издание.

Как отмечает WSJ, на фоне противоречий США и Китая резко вырос на 28% индекс волатильности VIX, который также называют «индексом страха». Он растет, когда на биржах наблюдается падение, и его крупнейшее с октября увеличение является негативным знаком для инвесторов, пишет газета.

Источник

Стоимость биткоина превысила $8000 впервые за 10 месяцев

Фото Dan Kitwood / Getty Images

Биткоин уверенно набирает в стоимости: криптовалюта за последние сутки достигла наибольшего уровня с июля прошлого года

Стоимость биткоина в понедельник, 13 мая, превысила $8000, сообщает Reuters. Как отмечает агентство, для криптовалюты это максимальный уровень с июля 2018 года. За последние сутки биткоин прибавил в цене 17%, его стоимость на бирже Bitstamp в ходе торгов на пике достигла $8167.

Как отмечает Reuters, единого объяснения такому росту пока нет. Эксперты отмечают, что подорожание биткоина совпало с конференцией по блокчейну и цифровым валютам Consensus, которая проходит в Нью-Йорке. Биткоин дорожал и во время прошлых конференций, пишет агентство. Другое предположение — укрепление криптовалюты связано с торговыми войнами США и Китая. Некоторые участники рынка полагают, что к удорожанию биткоина могла привести и кража криптовалюты на общую сумму $40 млн с одной из основных цифровых бирж мира Binance.

В прошлом году криптовалюта пережила значительное падение, потеряв до трех четвертей капитализации: на пике биткоин стоил порядка $19 000-20 000, однако к ноябрю 2018 года упал ниже $4000. C начала этого года стоимость криптовалюты выросла практически в два раза.

Хакеры похитили биткоины на $40 млн у одной из крупнейших криптобирж мира

Источник

Приток иностранных инвестиций в Россию опустился до минимума за 10 лет

Фото Александра Тарасенкова / Интерпресс / ТАСС

Приток прямых иностранных инвестиций в Россию в 2018 году в денежном выражении сократился более чем втрое. Все меньше выведенных в офшоры средств возвращается в страну, признают в ЦБ

Приток прямых иностранных инвестиций (ПИИ) в Россию по итогам 2018 года составил $8,8 млрд — это более чем втрое меньше, чем годом ранее — $28,6 млрд, следует из бюллетеня ЦБ «О чем говорят тренды» за апрель. Это минимальное значение притока инвестиций из-за рубежа за 10 лет.

В процентах ВВП этот показатель за год сократился с 1,8% до 0,5%, при том что в среднем за последние пять лет он составлял 1,8%. Чистый отток инвестиций составил $23,1 млрд (он стал самым крупным с 2014 года).

В структуре прямых иностранных инвестиций произошли существенные изменения, пишет ЦБ — значительно сократилась доля вложений в долговые инструменты, снизилась доля участия в капитале, тогда как доля реинвестированных доходов осталась на уровне предыдущих лет. «Такая тенденция может служить подтверждением тому, что все меньше выведенных в офшоры средств возвращается в страну», — констатирует ЦБ. Ранее при достаточно большом оттоке средств за границу наблюдался сопоставимый приток в Россию, что объяснялось SPV-сделками через офшоры, объясняет ЦБ. Теперь наблюдается значительное сокращение притока прямых иностранных инвестиций из-за рубежа при незначительном сокращении обратного движения. Ослабление притока иностранных инвестиций наблюдается из офшорных зон, преимущественно из Кипра, отмечает регулятор. В третьем квартале 2018 года чистые прямые иностранные инвестиции в Россию из Кипра были отрицательными (-$7,9 млрд)

Наибольшим, как пишет ЦБ, было снижение прямых иностранных инвестиций в небанковский сектор.

Взаимосвязь между притоком и оттоком прямых иностранных инвестиций после 2012 года существенно ослабла, признает регулятор. «Ранее часть притока ПИИ в РФ вела себя синхронно с оттоком, что могло быть связано с внутригрупповыми сделками и сделками с офшорами. Теперь прослеживается тенденция к сокращающемуся притоку ПИИ в РФ при стабилизации величины ПИИ за границу», — объясняет ЦБ.

Источник

«Российская экономика в болоте»: Сергей Гуриев о новом кризисе, миллиардерах и реалистичной программе Навального

Фото Романа Шеломенцева для Forbes

Главный экономист ЕБРР Сергей Гуриев оценил перспективы кризиса и объяснил, почему одних миллиардеров ненавидят больше, чем других

Бывший ректор Российской экономической школы Сергей Гуриев покинул страну шесть лет назад, опасаясь за свою свободу. Тогда он был вызван на допрос по так называемому делу экспертов: правоохранительные органы подозревали авторов экспертизы второго дела ЮКОСа в получении денег от бывших акционеров нефтяной компании. Претензии к экспертам в итоге были сняты, но Гуриев в Россию не вернулся. С 2016 года он работает главным экономистом Европейского банка реконструкции и развития (ЕБРР), но в августе покинет пост, чтобы вплотную заняться научной работой.

В интервью проекту Елизаветы Осетинской «Русские норм!» Гуриев рассказал о том, как помогал Алексею Навальному составить программу для президентских выборов, дал прогноз развития российской экономики и объяснил, почему одних миллиардеров ненавидят больше, чем других. Forbes приводит самые интересные высказывания экономиста.

Новые мифы экономики

Главный миф в российской экономике сегодня, по мнению Сергея Гуриева, — это вера в то, что Россия может развиваться, будучи изолированной от мировой экономики. «Мы слышим очень часто, что изоляция от глобальной экономики может помочь сконцентрироваться, инвестировать, изобрести, догнать, перегнать. Но никакой автомобиль, телефон, продукт сегодня нельзя создать в изоляции, особенно в такой, как ни странно, относительно небольшой экономике, как российская», — говорит экономист. По его словам, российская экономика составляет всего 2%, а при ослаблении рубля и вовсе 1,5% от мировой экономики.

Второй миф — это роль государства в экономике. По словам Гуриева, роль государства в экономике слишком велика, и стране не хватает активного частного сектора и защиты частной собственности, конкуренции.

«Не бояться тех, кому платишь налоги». Сергей Гуриев о счастье и эмиграции

«Все, кто могут вывезти деньги, вывозят деньги на Запад»

Введение санкций против миллиардеров из списка Forbes привело к тому, что «токсичные» бизнесмены стали возвращать деньги в Россию. Но этого все равно мало по сравнению с общим оттоком средств из страны, считает Гуриев. По его словам, «(..)в среднем из России утекает больше капитала, чем притекает, и эта разница огромная — мы говорим о десятках миллиардах долларов в год, целых процентах ВВП, которые могли быть инвестированы в России, а инвестируются за границей. Все, кто могут вывезти деньги, вывозят деньги на Запад».

По мнению экономиста, за границей люди чувствуют, что там их деньги находятся в безопасности, даже несмотря на санкции. Хотя токсичность всего российского на Западе ощущается очень остро. «Безусловно, российские деньги гораздо более токсичны сейчас, и это ощущается. И в том числе в Лондоне есть очень много инвестиционных банкиров, юристов, консультантов — в том числе по пиару, которые сейчас очень боятся иметь дело с российскими клиентами», — рассказывает Гуриев.

Плохие и хорошие миллиардеры

Считается, что Россия — «самая неравная страна с точки зрения неравенства богатства», говорит Гуриев. И как и в других странах, самых богатых граждан люди воспринимают по-разному: одним богатство прощают, а других за него ненавидят. «Если люди заработали деньги за счет политических связей, их богатство считается менее справедливым, чем богатство технологических предпринимателей», — объяснил он. «В России не так много людей заработали деньги в IT. Но эти люди считаются более уважаемыми», — отмечает он.

Чтобы не вызывать в людях ненависти, экономист советует российским миллиардерам как можно скорее пожертвовать часть своего состояния. «И многие российские олигархи уже об этом говорят, что они готовы пожертвовать половину своего состояния на благотворительность после смерти. Но, может быть, это нужно сделать быстрее — при жизни пожертвовать большую часть своего состояния на выплаты пенсий, на образование», — считает Гуриев.

Коррупция в России

Есть страны, в которых с коррупцией научились бороться на высшем уровне, но России до этого опыта пока далеко, рассказал экономист. Например, в Китае борьба с коррупцией – это часть политики руководителя страна, и одна из важных составляющих этой борьбы — постоянная сменяемость власти. «Но главное в таких странах, как Сингапур или КНР, — это то, о чем сказал Ли Куан Ю: «Если вы по-настоящему хотите бороться с коррупцией, вы должны посадить в тюрьму своих близких друзей. Вы знаете, за что, и они знают за что»», — цитирует Гуриев.

Чтобы борьба с коррупцией работала, по мнению Гуриева, нужно, чтобы граждане были уверены, что воровства нет на самом верху власти. А подобной веры в России пока нет. «Люди должны знать, что сажают именно за коррупцию и что есть неотвратимость наказания. И, например, что этого губернатора посадили, именно потому что он брал взятки, а не потому, что он с кем-то поссорился. (…) Мне кажется, этого ощущения, судя по опросам, на которые мы смотрим, в России нет. Ни граждане, ни иностранные инвесторы не считают, что губернаторы, чиновники, граждане, бизнесмены равны перед законом», — сетует экономист.

Экономика и болото

Российская экономика находится в болоте, и сильный кризис ей в ближайшей перспективе не грозит, считает Гуриев. По оценке ЕБРР, ВВП России в ближайшие годы будет расти по 1,5-2% в год, если не будет никаких реформ и сильного падения цен на нефть. «Доходы соответственно будут расти с темпом 1%, 1,5%, 2%, но не будут расти с темпом 10%, как они росли в начале или в середине 2000-х годов», — прогнозирует экономист.

Для разгона российской экономике нужны инвестиции в инфраструктуру и здравоохранение, однако с имеющимся в стране уровнем коррупции выхлоп от них может оказаться минимальным, считает он. «Если коррупция остается высокой, то инвестиции в инфраструктуру становятся настолько дорогими, что они уничтожают те ресурсы, которые могли бы быть инвестированы в другие области, другие отрасли», — пояснил Гуриев.

Программа Навального

Экономическая программа Алексея Навального для президентских выборов-2018, по словам Гуриева, была вполне реалистичной. По его мнению, если бы эта программа обеспечила борьбу с монополиями, повышение конкурентности российской экономики и дерегулирование, то она «обеспечила бы экономический рост и справедливость этого экономического роста».

Гуриев подчеркивает, что как сотрудник ЕБРР не занимается политикой. «Участие в написании экономической программы — это, безусловно, политическая деятельность. Уже когда я уехал, выборы были объявлены, мне кажется, в начале июня только. И Алексей Навальный мне позвонил. И тогда мы договорились, что я буду участвовать в этой работе», — рассказал он, добавив, что не состоял в партии Навального.

О пенсионной реформе

«Пенсионная реформа в России проводится действительно не так, как она проводится во всех остальных странах», — заявил в интервью Гуриев. О своем неприятии реформы по повышению пенсионного возраста он говорил и ранее в интервью газете «Ведомости».

По словам экономиста, главное отличие заключается в том, что в других странах повышение пенсионного возраста растягивается на много лет, в России же оно проходит слишком резко, что не позволяет людям подготовиться. «Это как если бы к вам на улице подошел человек и вынул у вас из кошелька несколько сот тысяч рублей. И многие люди говорят о том, что пенсионная реформа в России нужна, потому что средний возраст растет. Это правда. Но пенсионную реформу можно проводить без экспроприации», — уверен Гуриев.

Об экономическом кризисе

«Экономический кризис будет», — уверен Гуриев, но оговаривается: «Неизвестно, какой глубины, какого масштаба и когда. На самом деле, если бы мы знали точно, сколько должны стоить американские, европейские акции, мы бы либо их скупали, либо продавали».

Источник

США могут внести Россию в список манипулирующих валютой стран. Стоит ли ждать новых санкций?

Фото Максима Стулова / Ведомости / ТАСС

США хотят включить Россию в список стран, манипулирующих валютой для своей выгоды, сообщило агентство Bloomberg со ссылкой на источники. Это будет иметь рыночные последствия для экономики, пишет агентство. Эксперты даже не исключают новых санкций

Сейчас в список стран, которые, по мнению администрации Дональда Трампа, манипулируют валютой, входят 12 государств. Дважды в год американское казначейство пересматривает этот список. Последнее обновление ожидается в этом месяце. И, по данным агентства, число стран-манипуляторов может быть увеличено примерно до 20. Минфин США должен был составить новый список еще в начале апреля, но откладывал выход доклада.

Новые претенденты на включение в список среди стран появились после того, как Казначейство США снизило планку по одному из трех критериев, используемых для выявления манипуляторов валютой. Речь о сальдо текущих операций, то есть о разнице между экспортом и импортом страны. Если раньше у страны-манипулятора положительное сальдо должно было быть не менее 3% ВВП, то теперь этот показатель уменьшен до 2% ВВП.

Вместе с Россией пополнить перечень манипулирующих валютой стран, в котором сейчас Китай, Япония, Германия, Великобритания, Франция, могут Вьетнам, Таиланд, Индонезия, Ирландия и Малайзия.

Внесение России в число стран-манипуляторов не станет полной неожиданностью. Дональд Трамп в середине апреля в своем твиттере уже обвинил Россию и Китай в «играх с девальвацией своей валюты», пока США поднимают ключевую ставку, указав, что это неприемлемо.

Что за манипуляции

Центробанк РФ официально придерживается политики плавающего курса рубля и не проводит валютных интервенций. Но, возможно, Минфин США считает, что к манипулированию приводит закупка ЦБ РФ валюты для российского Минфина на бирже в рамках бюджетного правила, считает старший аналитик «БКС Премьер» Сергей Суверов.

ЦБ РФ в прошлом году начиная с апреля несколько раз приостанавливал покупку валюты из-за ослабления курса рубля и нестабильности на рынке. В конце августа 2018 года Центробанк прекратил закупку валюты в очередной раз и возобновил ее уже только с января 2019 года. Сразу после сообщения о приостановке покупки валюты 23 августа доллар и евро менее чем за час упали почти на 1,5 рубля — до 67,57 рубля за доллар и 78,29 рубля за евро.

Бюджетное правило нужно для обеспечение финансовой стабильности, прежде всего снижения зависимости курса рубля от нефти, однако это правило увеличивает чувствительность курса рубля к оттоку капитала, говорит старший аналитик по финансовым рынкам Райффайзенбанка Денис Порывай. «При высоком оттоке капитала Центробанк принимает решение о приостановке покупки валюты для Минфина на открытом рынке, что не противоречит правилу, — говорит эксперт. — Само бюджетное правило с 2014 года много раз меняли, так как не было опыта и его много раз корректировали, учась на своих ошибках, но это естественная эволюция, а не способ манипуляции, и ЦБ может в любой момент остановить и возобновить покупку валюты, нет четкого регламента».

По словам Порывая, бюджетное правило — это контрмера России на санкционную политику США, которая позволяет успешно сглаживать влияние внешних рисков на экономику.

Суверов отмечает, что закупка валюты приводит к ослаблению курса рубля и ведет к росту бюджетных доходов, а также способствует большей конкуренции российского экспорта. По данным ФТС, по итогам 2018 года по размеру торгового оборота России с зарубежными странами США находились на 8-м месте ($25 млрд).

Центробанк РФ и Минфин не ответили на запрос Forbes 10 мая.

Чем грозит России

Как пишет Bloomberg, попадание России в список стран-манипуляторов не влечет само по себе никаких юридических последствий, кроме того, что США будут обязаны вступить в переговоры с теми, кто манипулирует валютой. Однако страны из списка столкнутся с рыночными последствиями, уточняет агентство.

Экономических последствий не должно возникнуть, считает Сергей Суверов. К валютным странам-манипуляторам США уже давно относят Китай и даже Швейцарию, исходя из формальных критериев (большой профицит торгового баланса с США, положительное сальдо счета текущих операций и регулярные покупки валюты), говорит Денис Порывай. «Обычно само по себе наличие ярлыка валютного манипулятора не ведет к каким-то действиям сдерживания со стороны США, у многих его торговых партнеров этот ярлык есть».

Возможно, этот фактор вкупе с чем-то более значительным может подтолкнуть США к введению новых санкций в отношении России, но если бы Конгресс США, действительно, хотел бы этого, уже давно бы ввели, так как поводов достаточно, добавляет он.

Суверов согласен, что теоретически это может способствовать введению новых санкций со стороны США в отношении российской финансовой системы, стать очередным фактором для них. «Включение России в этот список, скорее всего, имеет политическую подоплеку, заключает он. — США не могут оказать прямого влияния на курс рубля, но могут найти повод для новых санкций. Но при этом ряд стран являются, по мнению США, манипуляторами на протяжении уже нескольких лет, но в отношении них никаких санкций введено не было».

Источник

Стартап, очаровавший Грефа и Тинькова. Как выпускник МФТИ за 4 года создал бизнес на $1 млрд

Николай Сторонский Фото DAN BURN-FORTI для Forbes

Бывший трейдер Николай Сторонский построил компанию-единорога, очаровал инвесторов и банкиров и попал в список Forbes

С раннего утра в понедельник, 15 сентября 2008 года, сотрудники инвестиционного банка Lehman Brothers выносили из лондонской штаб-квартиры в Сити коробки с личными вещами. Ночью один из крупнейших инвестбанков мира обратился в суд с заявлением о банкротстве. На этаже трейдеров более 300 человек играли в онлайн-игру, не имея доступа к трейдинговым системам, среди них был и 24-летний Николай Сторонский.

Созданная им финтех-компания Revolut оценивается сегодня в $1,7 млрд, а личное состояние Сторонского — в $500 млн (№199). Количество пользователей сервиса перевалило за 4 млн. Выручка стартапа за 2017 финансовый год — £12,8 млн. Revolut — это мобильное приложение, интегрированное с мультивалютной дебетовой картой. Оно позволяет конвертировать средства из одной валюты в другую по межбанковскому курсу, обменивать криптовалюты, совершать бесплатные денежные переводы в любую точку мира, а также покупать страховки и оформлять кредиты. Как бывший трейдер за четыре года построил компанию и попал в список Forbes?

Любимец инвесторов

Николай Сторонский родился в Долгопрудном Московской области, окончил физико-математическую школу, в 2002 году поступил на факультет общей и прикладной физики МФТИ, а в 2006-м — на магистерскую программу по экономике в Российскую экономическую школу. В РЭШ приходили работодатели, и после одного из таких визитов Сторонский поехал на стажировку, а потом стал работать в Lehman Brothers в Лондоне. После краха банка команду трейдеров перекупил крупнейший японский брокерский дом Nomura. Но там Николай Сторонский надолго не задержался, через месяц он получил предложение от швейцарского Credit Suisse, где проработал пять лет. Revolut он задумал в 2014 году. «Я уже достиг потолка, мне нечего было в банке делать. Все смотрели на меня как на слабоумного, а я все это бросил и начал делать стартап», — говорил Сторонский в интервью проекту «Русские норм».

Первой его идеей была мультивалютная банковская карта, которая позволяла бы конвертировать валюту в путешествиях по выгодному курсу. Первым инвестором проекта был сам Сторонский, вложив около £300 000 собственных накоплений. Спустя несколько месяцев предприниматель позвал в стартап бывшего разработчика Deutsche Bank Влада Яценко, который стал техническим директором. Весной 2014-го Сторонский обратился за помощью к консультанту по банковской и карточной инфраструктуре Дэвиду Паркеру. Финансист сначала отнесся к проекту скептически, но Сторонский заплатил ему за два рабочих дня и записывал все, что он говорит. Первый прототип Revolut был готов в начале 2015 года, а в июле 2015-го приложение заработало полноценно. «Когда в первые дни приходило по 2000 человек, было сложно. У нас было всего четыре человека в команде и двое в поддержке», — рассказывал Яценко лондонскому русскоязычному журналу Zima Magazine.

По первоначальному бизнес-плану у Revolut должно было быть 30 000 пользователей после года работы. В реальности оказалось в 10 раз больше. «Когда я писал бизнес-план, я даже об этом не думал — просто поставил цифру 30 000, предполагая, что может быть как гораздо меньше, так и гораздо больше. В итоге вышло в 10 раз больше», — рассказывает Сторонский в интервью Forbes. Почти сразу после запуска в 2015 году Revolut попытался выйти на российский рынок, но столкнулся с проблемой: за пополнение c российских карт сервису приходилось доплачивать 2% за транзакцию. И осенью 2016 года сервис объявил, что уходит из России.

«Это была гениальная штука для британского рынка. Позволив пользователям конвертировать валюту по интербанку, они смогли ежедневно привлекать тысячи юзеров без затрат. Такого никто не делал ранее. Сторонский — машина, он настоящий русский предприниматель, не типичный для Запада», — рассказывает Forbes источник на российском венчурном рынке. Revolut быстро рос и за первые полгода привлек 100 000 пользователей. Николай Сторонский не раз говорил, что тогда компания ничего не тратила на маркетинг — работало сарафанное радио. По данным базы PitchBook, первые посевные инвестиции компания Сторонского получила в феврале 2016 года в размере $4,9 млн при оценке $13,19 млн (инвесторами выступили в том числе британский фонд Balderton Capital и немецкий Point Nine Capital), а в июле 2016 года в раунде A Revolut получил еще $12,02 млн при оценке $48,85 млн (новыми инвесторами стали Index Ventures и Ribbit).

Параллельно с привлечением венчурных инвестиций Николай Сторонский решил запустить краудфандинговую кампанию (всего у Revolut их было две — в 2016 и в 2017 годах). Возможно, Сторонского и его команду вдохновил успех ближайшего конкурента — необанка Monzo. «Рад сообщить, что мы подняли £1 млн за 96 секунд, и это самый быстрый фандрайзинг в истории — более £10 000 в секунду», — писал в корпоративном блоге Том Бломфилд, CEO компании Monzo. Сторонский рассчитывал с помощью краудфандинга привлечь не только деньги, но и новых клиентов: «10 000 частных инвесторов приносят гораздо больше новых юзеров, чем один инвестфонд». Его расчет оправдался: 433 частных инвестора вложили в Revolut £1 млн, один из них не пожалел £500 000.

Про быстрорастущий финтех-проект с русским основателем быстро узнали и российские инвесторы. В 2016 году компанией Revolut заинтересовался венчурный фонд InVenture Partners, но зайти в раунд с фондами Balderton Capital и Index Ventures не удалось. Фонд, по словам источников, хотел проинвестировать до $5 млн. «Мы общались с Николаем и хотели проинвестировать в Revolut на раунде B, но Balderton предпочел нас не пускать в раунд, хотя с Николаем и с Index у нас были договоренности», — рассказывает источник Forbes.

На вопрос Forbes об общении с российскими инвесторами Сторонский отвечает уклончиво: «Это было давно, и я не помню деталей. Помню, что один из российских венчурных фондов (возможно, InVentures) хотел поучаствовать, но раунд был переподписан». Партнер Balderton Дэвид Уотерхаус и партнер фонда Index Venture Мартин Бенуа Антуан Миньо значатся среди директоров Revolut. Оба не ответили на запросы Forbes.

Интерес российских и международных инвесторов к Revolut быстро возрастал. В результате раунда B стартап привлек $67,65 млн при оценке $329,7 млн. К концу 2017 года у Revolut были офисы в Лондоне, Кракове и Москве. По данным PitchBook, инвестиции последнего раунда Revolut потратил на наем региональных менеджеров в Европе, экспансию в США и Азию, а также на запуск новых продуктов и сервисов.

Без ума от Николая

На форуме «Финополис» в Сочи в октябре 2018 года основатель Тинькофф Банка миллиардер Олег Тиньков лихо критиковал Revolut и сидящего рядом Николая Сторонского: «Финтехи должны показывать большим организациям, какими должны быть технологии. Но просто убрать комиссии — это не rocket science. Это не уровень для выпускника физтеха». Вдогонку он заявил, что после запуска сервиса по обмену 30 валют Тинькофф Банком компания Николая Сторонского не сможет предложить клиентам ничего нового. Публичный спор миллиардера и стартапера вряд ли стоит воспринимать как столкновение непримиримых конкурентов, скорее это был импровизированный спектакль для скучающих журналистов. На самом деле их знакомство состоялось задолго до форума, когда Revolut еще только участвовал в акселераторе в Великобритании. В 2014 году Сторонский впервые обратился к Тинькову в поисках инвестиций для своего проекта, впоследствии он приезжал к предпринимателю в Москву и консультировался насчет запуска в России. «С Колей я познакомился в Лондоне лет пять назад, когда он искал деньги на свой стартап. Я посмотрел проект, но тогда не поверил в него, и для меня это нормально, так как я не профессиональный инвестор», — рассказал Тиньков Forbes. Позже он был готов купить Revolut, если бы Сторонский согласился продать компанию полностью. Сторонский говорит, что никогда серьезно не относился к таким предложениям.

После встречи в Англии Тиньков пригласил Сторонского в Москву. «У нас с командой состоялся с ним интересный разговор. Львиная часть нашего менеджмента — «физтехи», он тоже «физтех», так что получился неплохой диалог», — вспоминает банкир. Тиньков и Сторонский подружились. «Русские рулят в финтехе. С Николаем, Revolut в Ля Дача» — так подписал Тиньков их совместное фото в инстаграме. Судя по геотегу, снимок был сделан в одном из бутик-отелей «Ля Дача» во Франции, принадлежащем Тинькову. «Я стараюсь перенять у Олега как можно больше опыта. Он действительно сделал много классных вещей», — комментирует Сторонский.

Еще один банкир, очарованный Сторонским и его финтех-проектом, — глава Сбербанка Герман Греф. Он уже несколько лет пытается превратить крупнейший российский банк в цифровую экосистему. Греф вдохновился техническими решениями Revolut в сфере онлайн-переводов и конвертации валют и предлагал инвестировать в него или по крайней мере обсудить с компанией возможность стратегического партнерства, рассказали Forbes два источника, близкие к руководству банка. «Сбербанк тогда разрабатывал свою систему переводов по номеру телефона без комиссии, и руководство банка интересовали все инновационные решения», — говорит один из банкиров. Отвечая на вопрос о том, обсуждалась ли сделка между Сбербанком и Revolut, Сторонский сказал: «Насколько мне известно, нет». С Грефом лично он не знаком, но хотел бы познакомиться. Пресс-служба Сбербанка от комментариев отказалась.

Российские деньги могут быть «токсичными», и поэтому многие стартапы и западные инвесторы их избегают, отмечает партнер RB Partners Арсений Даббах. Правда, есть исключения. Примером таких безрисковых фондов Даббах считает Almaz Capital, iTech Capital, DST Global, Runa Capital и Target Global.

Между тем Греф продолжает следить за успехами Сторонского и развитием его бизнеса. Недавнее интервью Сторонского журналу Forbes он разослал всем сотрудникам среднего и высшего звена и кадровикам банка.

Стремительный взлет

В апреле 2018-го оценка Revolut взлетела до $1,7 млрд. Венчурный фонд DST Global Юрия Мильнера с группой инвесторов вложил в компанию $250 млн. В раунде приняли участие и прежние инвесторы — Index Ventures и Ribbit Capital. В марте 2018-го объем транзакций на сервисе достиг $1,6 млрд, а число пользователей — 2 млн. Привлеченные деньги Revolut собирался потратить на выход в США, Канаду, Сингапур, Гонконг, Новую Зеландию и на наем от 350 до 800 сотрудников. По оценке Сторонского, выход Revolut на новый рынок обходится компании в $0,5–1,5 млн без учета найма команды.
После безуспешной попытки выйти на российский рынок в 2015-м Сторонский не раз заявлял, что Revolut было бы интереснее сначала покорить США, Юго-Восточную Азию и Австралию с Новой Зеландией. «Есть соотношение объемов рынка и порога вхождения. В тех же Штатах — 350–400 млн человек, все говорят на одном языке. В России 150 млн человек и уровень доходов ниже», — объяснял он. Тем не менее в конце 2018-го Revolut получил банковскую лицензию в Литве.

Между тем в июне 2018-го представитель Revolut в России говорил о запуске сервиса к 2019 году. Финтех-проект планировал выйти в Россию, используя банковскую лицензию и инфраструктуру платежного сервиса QIWI Сергея Солонина. Предполагалось, что на первом этапе Revolut предложит российским клиентам базовый бесплатный продукт — мобильное приложение и мультивалютную карту Visa, в дальнейшем россиянам стали бы доступны все прочие сервисы, кроме криптовалютных операций. Как говорит представитель QIWI, запуск Revolut откладывается по техническим причинам.

Источник Forbes на венчурном рынке и топ-менеджер одного из российских банков утверждают, что команда Сторонского не теряет надежды получить собственную банковскую лицензию в России и до сих пор ведет переговоры с ЦБ. «Мы всегда планировали быть полноценным, по-настоящему глобальным банком», — уклончиво комментирует Сторонский.

«Возможно, перенос запуска в России как раз связан с тем, что Revolut рассчитывает выйти на рынок с полноценным набором банковских продуктов, включая депозиты», — предполагает один из банкиров. Банковская лицензия сулит финтех-компании значительные преференции, отмечает старший директор рейтингов финансовых институтов НРА Карина Артемьева: «Сервис, ориентированный на работу с массовым клиентом, критически зависим от аккредитации в системе страхования вкладов». Получить банковскую лицензию в России на первый взгляд несложно — нужен 1 млрд рублей и подтверждение источников этих средств, говорит младший директор по банковским рейтингам «Эксперт РА» Иван Уклеин. Однако с 2014 года обладателями лицензий стали всего шесть банков, последний из них в 2019 году.

У банковской лицензии есть и обратная сторона. Главный риск связан с регулированием. «Банку предъявляются высокие требования: наличие головного офиса в России, риск-менеджмента, комплаенса», — поясняет Уклеин. По его мнению, Revolut сможет окупить свой низкомаржинальный продукт только благодаря синергии с партнерами, которые будут проводить за него необходимые процедуры регистрации и идентификации клиентов. С банковской лицензией Revolut вряд ли сможет оставаться таким же гибким, мобильным и простым финтех-сервисом, соглашается адвокат Forward Legal Александр Филатов: «Союз с QIWI позволит ему вступить в борьбу за рыночную нишу с меньшими затратами, чем при создании нового банка, а наличие у QIWI лицензии и бэк-офиса минимизирует риски».

«Я убежден и много раз говорил об этом Коле, что в России Revolut делать нечего: здесь гиперконкуренция, он только потеряет время и деньги. Одно дело — дисраптить консервативные европейские и американские банки с многолетним наследием, другое — пытаться что-то сделать на мегаконкурентном российском рынке, одном из самых продвинутых с точки зрения финтеха в мире», — говорит Тиньков. Он желает Сторонскому удачи в покорении мирового рынка: «Я верю, что у Коли все получится и он построит свой бизнес в $50 млрд».

Последняя неделя февраля 2019 года для Revolut выдалась непростой. Помимо сообщения о проблемах с системой мониторинга транзакций в прессе появились материалы с критикой корпоративной культуры в Revolut. Финансовый директор стартапа Питер О’Хиг­гинс ушел из компании после сообщений в прессе о том, что сервис на несколько месяцев отключал систему, отслеживающую подозрительные транзакции, сообщил TechCrunch. По словам О’Хиггинса, он гордится тем, что за три года его работы в проекте выручка стартапа выросла с £1 млн до £50 млн. В январе 2019-го Сторонский говорил Forbes, что клиентская база стартапа достигла 4 млн, но время бесплатных пользователей закончилось и теперь придется тратиться на маркетинг. Время для этого было не самым подходящим.

В блоге компании основатель Revolut написал, что уход финдиректора связан с масштабированием компании. За день до ухода О’Хиггинса The Daily Telegraph сообщила, что между июлем и сентябрем у Revolut была отключена система автоматической блокировки сомнительных транзакций. «Revolut никогда не допускал ошибок в работе с подозрительными транзакциями и не нарушал требований регулятора», — сообщил Forbes Сторонский.

Вслед за публикацией The Daily Telegraph издание The Wired со ссылкой на бывших сотрудников Revolut написало, что «быстрый рост компании дорого стоит тем, кто там работает». Сотрудники сталкиваются с «неоплачиваемой работой, недостижимыми целями», в компании высокая текучесть кадров. После публикаций о корпоративной культуре Revolut Сторонский опубликовал открытое письмо в блоге компании с объяснением ситуации: «Мы ошибались в прошлом. В том числе при найме. Из каждой ошибки мы извлекли урок и движемся дальше. Все остальное сильно преувеличено». Олег Тиньков называет критическое отношение западных СМИ «несправедливыми наездами, частично связанными с нынешней русофобской волной». «Я надеюсь, что Сторонский выдержит этот накат», — говорит банкир.

Источник

Секрет правильных инвестиций Вагита Алекперова

Фото Getty Images

Как правильно инвестировать, чтобы заработать не только деньги

Если предпринимателю на протяжении последних лет журналисты задают примерно одни и те же вопросы, это первый повод задуматься: а не остановился ли он в своем развитии. Раньше в интервью и на пресс-конференциях меня в основном спрашивали про нефтяной рынок и отраслевые проекты «Лукойла». Но потом что-то изменилось. Сначала редко, а потом все чаще и чаще мне стали задавать вопросы о социальных предприятиях и деятельности фонда «Наше будущее», который за 11 лет работы оказал финансовую поддержку 234 проектам в 56 регионах на сумму более 600 млн рублей.

Постепенно круг вопросов на эту тему расширялся. Социальное предпринимательство стало массовым явлением, следующий этап наших усилий — сформировать в России пул инвесторов, которые готовы вкладывать деньги в социальные предприятия, несмотря на их относительно невысокую доходность. На языке экономической науки это называется импакт-инвестированием. Этот термин пока мало известен, в переводе он означает «социально преобразующие инвестиции».

Такие инвестиции, по сути, являются полной противоположностью грантам и пожертвованиям, хотя и достигают тех же целей. Импакт-инвестор не дарит деньги на благие нужды, а вкладывает в социальные предприятия, рассчитывая получить прибыль. Эти предприятия не зависят от регулярных внешних поступлений, а являются полностью жизнеспособными. Деньги им нужны, как и любому бизнесу, только на развитие.

Обычный меценат просто выделяет 20 млн рублей на помощь людям с ограниченными возможностями, понимая, что через год к нему придут за деньгами снова, а импакт-инвестор вкладывает деньги, например, в компанию «Либерти» из Санкт-Петербурга, которая занимается специализированными турами для колясочников, становится ее совладельцем и таким образом помогает тысячам людей путешествовать по миру.

Такой инвестор тоже руководствуется стремлением позитивно воздействовать на реальность, но при этом продолжает зарабатывать. Ну или хотя бы не терять. Финансовый аспект в его инвестиционном проекте присутствует лишь как один из показателей успешности.

Не менее важен другой аспект — социальный эффект затраченных денег и усилий. Для его измерения есть даже специальный показатель — SROI (Social Return on Investment). Это метод, который позволяет определить ценность инвестиции в широком смысле слова: например, не только рентабельность компании «Коломенская пастила», которая дала вторую жизнь старинному рецепту и сама неплохо зарабатывает на этом, но и те позитивные изменения, которые этот проект вызвал в Коломне. Многократный рост туристического потока, появление десятков новых музеев, ресторанов, отелей, возрождение исторического посада, улучшение имиджа города.

Как семья миллиардера Тимченко создала лучший благотворительный фонд России по версии Forbes
20 лучших благотворительных фондов богатейших бизнесменов России

По уже оцененным нами проектам показатель SROI варьируется от двух до семи рублей на каждый рубль вложенных средств. И то, что этот эффект выражается не только в прямой прибыли, но и в общественной пользе, импакт-инвестора нисколько не смущает. Он ведь для того и вкладывал свои деньги, чтобы «социально воздействовать».

Но и доходность социально преобразующих инвестиций растет в мире год от года. Средняя рентабельность социальных бизнесов, по данным инвестиционного фонда Willow Investments, уже около 5% годовых, что сравнимо со средней доходностью фондов с консервативной стратегией. Одна из главных тенденций последних лет — выход на рынок импакт-инвестирования крупных институциональных инвесторов, прежде всего пенсионных фондов, которые всегда отличались осторожностью. В 2009 году была создана Global Impact Investing Network, она объединяет более 2000 участников (фонд «Наше будущее» стал первой организацией из России, вошедшей в GIIN). По данным ее исследования, в 2018 году объем накопленных вложений в социальные предприятия в мире достиг $228 млрд, и с каждым годом эта цифра будет только расти.

В России направление импакт-инвестиций только начинает развиваться, но уже есть достойные примеры. Фонд «Наше будущее» совместно с правительством ХМАО — Югры третий год реализует совместный проект «Социальные инвестиции». Мы стали его инициаторами, разработали модель реализации, подготовили комплект документации по структурированию и сопровождению инвестиционных сделок. Правительство Югры выступило посредником между инвесторами и социальными предпринимателями. В результате совместными усилиями удалось сформировать пул инвесторов и провести сделки по восьми проектам на сумму около 116 млн рублей.

Поэтому я верю в будущее импакт-инвестиций в России. Появляется другое отношение к капиталу и собственности, ценность своих усилий люди измеряют не только финансово. Мы постепенно движемся к такому миру, в котором почти весь бизнес в той или иной степени будет социальным — меняющим к лучшему жизнь не только нескольких людей, но и всего города, региона и страны.

20 лучших благотворительных фондов богатейших бизнесменов России

1. Фонд Елены и Геннадия Тимченко

Год основания: 2010

Донор: Геннадий Тимченко

Бюджет*: 845 млн руб.

Итоговый балл: 83,34

Фонд начинался с небольшого центра помощи детям-сиротам «Ключ» и фонда помощи пожилым «Ладога», а в итоге вырос в масштабный благотворительный семейный фонд. У фонда 4 основные темы: помощь детям, пожилым, развитие спорта и культуры. Причем фокус каждой программы — на небольших и отдаленных территориях и проектах, которые не находят поддержки. Елена Тимченко и Ксения Франк активно вовлечены в работу фонда. Ксения Франк входит в Совет при Президенте Российской Федерации по реализации государственной политики в сфере защиты семьи и детей.

520 проектов получили поддержку фонда в 2018 году.

10 команд участвуют в детской следж-хоккейной лиге, основанной фондом.

25 исследований поддержал фонд за 8 лет, из них в 2018 году — 13.

*Расходы фонда в 2017 году

2. Фонд Владимира Потанина

Год основания: 1999

Донор: Владимир Потанин

Бюджет: 637 млн руб.

Итоговый балл: 80,06

Один из первых российских частных фондов и, пожалуй, самый стабильный. Фонд с самого начала выбрал темы образования и культуры и поддерживает талантливых студентов, инициативных партнеров, лучшие мировые музеи. Подарки от фонда есть в Эрмитаже, Третьяковской галерее, Центре Помпиду. Фонд проводит исследования и развивает тему социальной эффективности, проводит тематическую конференцию и конкурс по целевым капиталам (эндаументам). В 2019 году фонд открыл Центр развития филантропии.

>30 000 грантов и стипендий назначил фонд за 20 лет работы.

24 страны — география грантополучателей фонда.

$5 млн первый взнос Владимира Потанина в Фонд развития Эрмитажа в 2011 году.

3. Фонд «Искусство, наука и спорт»

Год основания: 2006

Донор: Алишер Усманов

Бюджет: 1477 млн руб.

Итоговый балл: 72,87

Основная часть расходов фонда — личные меценатские проекты Усманова. На проекты непосредственно фонда в 2017-м было потрачено 98 млн рублей: развитие малых городов, помощь людям с нарушениями зрения («Особый взгляд»), социальная адаптация детей-сирот. В сферу интересов Усманова входит помощь московскому театру «Современник», Мариинскому театру, Третьяковской галерее. По его инициативе выкуплены и переданы государству коллекция Галины Вишневской и Мстислава Ростроповича, а также права на Золотую коллекцию мультфильмов студии «Союзмультфильм».

2000 человек с нарушениями зрения посмотрели спектакли в 20 театрах в 2018-м.

82 спектакля было адаптировано, обучено 13 тифлокомментаторов.

30 000 человек посетили выставку из собрания Эрмитажа в Курске и Белгороде в 2018-м.

4. фонд Михаила Прохорова

Донор: Михаил Прохоров

Бюджет: 320 млн руб.

Итоговый балл: 71,12

Первые три года фонд работал только в Норильске, но после стал активно выходить в другие регионы и системно заниматься культурными проектами. Все проекты фонда учитывают экономические и культурные особенности каждого региона. С 2013 года фонд возглавляет Ирина Прохорова, племянница миллиардера. Фонд поддерживает Красноярскую ярмарку книжной культуры, литературную премию «НОС», фестиваль «Новый европейский театр» (NЕТ) и медиа (например, портал о книгах и чтении «Горький»).

5500 проектов поддержал фонд за 15 лет.

>1,5 млн человек стали зрителями и участниками мероприятий фонда с 2004 года.

70 региональных библиотек в среднем в год получают поддержку фонда.

5. Фонд «Сафмар»

Год основания: 2013

Донор: Михаил Гуцериев

Бюджет: 1900 млн руб.

Итоговый балл: 70,9

31 спектакль показал детский театр «Бемби» при поддержке фонда.

25 автомобилей скорой помощи купил фонд для сельских больниц Удмуртии.

3 вида комплектов книг для детей с нарушениями зрения изданы в 2019 году.

6. Фонд «Арифметика добра»

Год основания: 2014

Донор: Роман Авдеев

Бюджет: 131 млн руб.

Итоговый балл: 67,35

Вместо адресной помощи детям-сиротам банкир и отец 23 детей Роман Авдеев (17 из них приемные) решил подойти к проблеме системно и изменить отношение общества к сиротам и приемным семьям. У фонда есть программа дистанционного обучения для детей-сирот «Шанс», школа приемных родителей, программы по семейному устройству и наставничеству. Деньги учредителя занимают все меньше места в бюджете фонда (в 2018 году — 19 млн из общей суммы 113 млн рублей), эти средства идут на административные расходы и просветительские проекты.

1243 ребенка участвуют в программах фонда.

107 детских домов в 33 регионах участвуют в программах фонда.

5 книг про усыновление вышли при участии фонда.

7. Фонд «Вольное дело»

Год основания: 2008

Донор: Олег Дерипаска

Бюджет: 685 млн руб.

Итоговый балл: 60,37

Фонд проводит фестиваль научно-технического творчества PROFEST, оплачивает стипендии студентам и преподавателям физфака и мехмата МГУ, поддерживает Школу-студию МХАТ, основал программу «Женское здоровье». Накануне зимней Олимпиады в 2014 году фонд открыл в Сочи первый частный приют для собак «ПовоДог», с тех пор приюты появились еще в пяти городах. Фонд финансирует крупнейшую археологическую экспедицию на Кубани, а в городе Усть-Лабинске, где учился Дерипаска, строит школу для одаренных детей.

>500 программ и проектов реализовано фондом с 2008 года

5 приютов для бездомных собак построил фонд в российских городах

4000 ученых получили гранты от фонда

 

8. Фонд «Наше будущее»

Год основания: 2007

Донор: Вагит Алекперов

Бюджет: 224 млн руб.

Итоговый балл: 60,17

«Наше будущее» системно занимается темой социального предпринимательства. У фонда своя премия «Импульс добра», конкурс проектов «Социальный предприниматель», образовательная лаборатория. Фонд поддержал компанию Observer (производство инвалидных колясок), парикмахерскую для людей с особыми потребностями, производство одежды для недоношенных детей, «инватакси» для инвалидов, сеть пансионатов для пожилых людей, производство пастилы в Коломне.

28 социальных бизнес-проектов из 23 регионов поддержал Фонд в 2017 году

10 млн руб. может получить беспроцентно социальный предприниматель от фонда

585 млн руб. составили расходы фонда в 2018 году

 

9. Фонд «Абсолют-помощь»

Год основания: 2002

Донор: Александр Светаков и партнеры

Бюджет: 307 млн руб.

Итоговый балл: 59,12

За 17 лет работы фонд «Абсолют-Помощь» превратился из корпоративного в частный. Фонд занимается системной и адресной помощью детям c особенностями развития, детям-сиротам и приемным семьям. В 2014 году фонд построил под Серпуховом инклюзивную школу, где учатся и дети с особенностями развития, и их здоровые сверстники. Светаков лично бывает на занятиях для детей, общается с подопечными. Предприниматель входит в совет при Правительстве РФ по вопросам попечительства в социальной сфере.

880 млн руб. составит бюджет благотворительных проектов при участии Светакова в 2019-м.

128 детей учатся в школе «Абсолют»

224 кошки нашли хозяев с помощью центра «Юна», который финансирует Светаков

 

 

10. Фонд «Дар»

Год основания: 2004

Донор: Никита Мишин

Бюджет: 249 млн руб.

Итоговый балл: 58,99

В первые годы работы фонд содействия образованию «Дар» финансировал некоторые школы в Москве и регионах, проводил грантовые конкурсы. У фонда есть грант народным учителям, учрежденный по инициативе Леонида Мильграма. С 2016 года основной проект фонда — частная общеобразовательная «Новая школа» в Москве, где учится около 500 детей. Фонд поддерживает православные образовательные проекты: школу-приют в Николо-Сольбинском монастыре в Ярославской области и приют для мальчиков в Саввино-Сторожевском монастыре в Звенигороде.

1280 занятий в математических кружках проведены в 2016-2017 годах

50 девочек воспитываются в приюте при Николо-Сольбинском монастыре

60 000 руб. составляет ежемесячная стоимость обучения ребенка в «Новой школе»

11. Фонд «Хамовники»

Год основания: 2006

Донор: Александр Клячин

Бюджет: 23 млн руб.

Итоговый балл: 55,42

Экспертный совет фонда социальных исследований «Хамовники» возглавляет профессор Высшей школы экономики Симон Кордонский. Фонд проводит конкурсы и поддерживает социологические исследования на самые разные темы, от социальной структуры до местных сообществ. Фонд издает книги, последние — «Жизнь по понятиям. Уличные группировки в России» Светланы Стивенсон и «В тени опросов, или Будни полевого интервьюера» Дмитрия Рогозина. Клячин с научными руководителями фонда участвует в принятии решений о финансировании проектов.

26 проектов на 51,3 млн рублей финансирует фонд в настоящее время

>60 проектов поддержал Фонд «Хамовники» с 2006 года

16 книг опубликовано при поддержке фонда

12. Фонд «Добросердие»

Год основания: 2008

Донор: Андрей Бородин

Бюджет: 9 млн руб.

Итоговый балл: 55,2

С 2011 года основное направление фонда — помощь детям с ДЦП. Андрей Бородин и его жена Татьяна Корсакова финансируют административную работу и основные проекты фонда. Президент фонда — Надежда Корсакова, сестра Татьяны. В феврале 2013 года Андрей Бородин получил политическое убежище в Лондоне. В том же году Татьяна Корсакова учредила фонд Gracious Hearts, который помогает детям с ДЦП в Англии. Татьяна регулярно проводит в инстаграме благотворительные аукционы в поддержку фонда.

>83 млн руб. собрано за время существования фонда

642 ребенка с ДЦП прошли курсы лечения и реабилитации на средства фонда

500 руб. и более стоит CharityBox, все средства от продажи которого идут фонду

13. «Рыбаков Фонд»

Год основания: 2015

Донор: Игорь Рыбаков

Бюджет: 597 млн руб.

Итоговый балл: 52,68

«Рыбаков Фонд» занимается проектами в самых разных сферах: женское лидерство, инклюзивное образование, развитие предпринимательства среди молодежи, институт наставников. Фонд учредил несколько конкурсов для учителей и школ: «iУчитель», «ТОПШкола», конкурс им. Л. С. Выготского. В 2019 году Рыбаков анонсировал еще одну премию в $1 млн для лучших образовательных проектов. Игорь Рыбаков и его жена, президент фонда Екатерина Рыбакова активно участвуют во всех проектах.

30 млн руб. стипендиальный и грантовый фонд конкурса Выготского

440 педагогов дошкольного образования стали лауреатами конкурса Выготского

3 года проходит Летняя школа для учителей — победителей конкурса Выготского

 

14. Genesis Philanthropy Group

Год основания: 2007

Доноры: Михаил Фридман, Герман Хан, Петр Авен и Александр Кнастер

Бюджет: 320 млн руб.**

Итоговый балл: 52,24

Благотворительный фонд Genesis Philanthropy Group / фонд «Генезис» был создан партнерами по «Альфа-групп» для развития и укрепления еврейской самоидентификации русскоязычных евреев во всем мире. Фонд поддерживает детские и семейные лагеря, высшие учебные заведения и академические программы, проводит кинофестиваль, при финансировании фонда вышла кинотрилогия Леонида Парфенова «Русские евреи». В 2012 году партнеры учредили международную премию «Генезис» в размере $1 млн, ее первым лауреатом в 2013 году стал мэр Нью-Йорка Майкл Блумберг.

>100 организаций поддержал Фонд грантами c 2007 года

4 представительства имеет фонд: в Москве, Иерусалиме, Нью-Йорке и Лондоне

3 млн русскоязычных евреев проживает в регионах деятельности фонда

 

15. Фонд «Острова»

Год основания: 2010

Донор: Сергей Адоньев

Бюджет: 30,2 млн руб.

Итоговый балл: 50,02

В 2008 году к семье Адоньевых обратились за помощью врачи детской городской больницы, где лечились дети со сложным генетическим заболеванием — муковисцидозом. Ответив на их просьбу и глубже изучив тему, учредители решили системно заняться помощью людям с этим диагнозом. Сейчас фонд помогает в подготовке к операции по трансплантации легких в Москве и Санкт-Петербурге, оплачивает стажировки врачей, издает книги, поддерживает пациентские организации по всей России, дважды в год проводит конференции.

28 врачей прошли обучение при поддержке фонда в 2018 году, за 5 лет — более 120.

118 врачей из 57 регионов участвовали в конференции фонда в мае 2018 года

50 брошюр и книг издано фондом за девять лет

 

16. Фонд «Связь времен»

Год основания: 2004

Донор: Виктор Вексельберг

Бюджет: 393 млн руб.

Итоговый балл: 48,68

Культурно-исторический фонд «Связь времен» Вексельберг учредил для возвращения в Россию утраченных произведений искусства. В 2013 году в Шуваловском дворце на набережной Фонтанки в Санкт-Петербурге был открыт Музей Фаберже — на основе коллекции, приобретенной фондом в 2004 году у наследников Малкольма Форбса. Сейчас «Связь времен» занимается прежде всего Музеем Фаберже, а также выставками и другими музейными проектами.

9 императорских пасхальных яиц находятся в Музее Фаберже

>90 работ Фриды Кало и Диего Риверы были представлены на выставке Viva la Vida.

18 исторических колоколов было передано Свято-Данилову монастырю в Москве

17. Фонд развития инновационного образования

Год основания: 2006

Доноры: Александр Абрамов, Александр Фролов

Бюджет: 44,4 млн руб.

Итоговый балл: 48,67

Благотворительный фонд основали выпускники МФТИ Александр Абрамов и Александр Фролов. Основная цель фонда — выплата стипендий талантливым и малообеспеченным студентам младших курсов, чтобы они имели возможность посвящать все время учебе, а не подрабатывать. Фонд ежегодно распределяет свыше 600 благотворительных стипендий, все стипендии выдаются в течение пяти месяцев.

12 000 руб.в месяц — стипендия фонда

680 стипендий в год платит фонд

32 года назад соучредитель фонда Александр Фролов окончил с отличием МФТИ

 

18. Фонд «Агат»

Год основания: 2010

Донор: Сергей Попов

Бюджет: 39 млн руб.

Итоговый балл: 47,02

Фонд помогает молодым предпринимателям в Екатеринбурге, где родился Сергей Попов, и в Санкт-Петербурге, проводит конференции, развивает программу бизнес-наставничества: начинающие бизнесмены могут получить советы успешных предпринимателей своего региона. Фонд поддержал cеть мини-кофеен, студию иностранных языков, компанию по проведению праздников, сеть ветеринарных клиник, ресторан по доставке суши, бизнес по производству корпусной мебели.

1,5 млн руб. может получить от фонда молодой предприниматель в виде займа на три года.

4703 заявки на конкурс получил фонд За время существования

5,5% под такую ставку начинающий предприниматель может получить заем в фонде

 

19. Фонд Андрея Мельниченко

Год основания: 2016

Донор: Андрей Мельниченко

Бюджет: 92 млн руб.

Итоговый балл: 46,28

Фонд открывает научные и образовательные центры для одаренных детей в городах присутствия компаний Мельниченко «Еврохим» и СУЭК: пока таких центров восемь, в планах открыть их в 30 регионах России. Часть проектов фонда финансируется из бюджета компаний Мельниченко. В центрах школьники с 5-го по 11-й класс могут углубленно изучать естественные науки, все занятия бесплатные. Фонд выступает соорганизатором Международной Менделеевской олимпиады школьников по химии.

2600 учеников 5–11-х классов учатся в центрах фонда

15–30 тыс. руб. в месяц — размер стипендии фонда для талантливых учеников

4-е место занял проект стипендиатов фонда на Международной ярмарке Intel

 

20. Фонд «Ноосфера»

Год основания: 2003

Донор: Елена Батурина

Бюджет: 12 млн руб.**

Итоговый балл: 43,45

Фонд занимается вопросами образования, толерантности и прикладной науки. При участии экспертов разрабатывают авторские образовательные программы. В 2013-м фонд открыл в Москве центр развития «Нейросфера» для детей с особенностями развития. Фонд по-прежнему финансируется учредителем, но получает деньги и из других источников, например 1,3 млн рублей получил от Фонда президентских грантов в 2017 году. Елена Батурина лично формирует стратегию фонда, отслеживает результаты работы и не реже одного раза в квартал встречается с сотрудниками.

7 переменных звезд были открыты детьми в рамках проекта «Открытие за неделю»

24 школы в 4 регионах участвуют в конкурсе «Межкультурная коммуникация»

>70 образовательных проектов реализует фонд ежегодно

**Оценка

Источник

Morgan Stanley свернет банковскую и брокерскую деятельность в России

Фото Lucas Jackson / REUTERS

Одна из крупнейших американских финансовых групп планирует ликвидировать дочерний банк в России в следующем году

Один из крупнейших американских банков Morgan Stanley подаст в российский Центробанк заявление о прекращении банковской деятельности в России в первом квартале 2020 года, сообщается в годовом отчете российского подразделения компании. Банк также откажется от брокерской и депозитарной лицензий и добровольно ликвидирует соответствующие подразделения. Российский бизнес будет переведен в компанию, оказывающую консалтинговые услуги в области инвестиций и недвижимости.

О том, что Morgan Stanley сократит свое присутствие в России, впервые стало известно в декабре прошлого года. Банк планировал закрыть отделы по торговле акциями и валютой, писал Bloomberg со ссылкой на неназванные осведомленные источники. Часть сотрудников ликвидируемых подразделений ждали перевода в Лондон, часть — сокращение. Агентство указывало, что банк продолжит работать в России в сфере корпоративных финансов, а также на рынке слияний и поглощений. В пресс-службе Morgan Stanley «Ведомостям» тогда уточнили, что банк «оптимизирует операционную модель на российском рынке».

Morgan Stanley — не первый крупный западный банк, сокращающий присутствие в России после введения санкций. В 2015 году об уходе с российского рынка объявил Royal Bank of Scotland, специализировавшийся на обслуживании крупных корпоративных клиентов. В том же году закрыл свой инвестбанковский бизнес Deutsche Bank. В 2016 году свернул свою работу в России Barclays. В 2018 году, как писал Bloomberg, провел сокращения сотрудников в российских подразделениях Credit Suisse, двумя годами ранее прекративший обслуживание российских счетов состоятельных клиентов.

Представительство Morgan Stanley в России появилось в 1994 году. Лицензии на банковскую, дилерскую, брокерскую и депозитарную деятельность ООО «Морган Стэнли Банк» получило в 2005 году.

Без кормовой базы. Западные инвестбанки охладели к России

Источник

До 94 рублей за доллар: эксперты предсказали ослабление российской валюты

Фото Андрея Гордеева / Ведомости / ТАСС

Аналитики ожидают снижения рубля к доллару к середине лета и его дальнейшего ослабления к концу года

Основными факторами ослабления рубля в этом году станут ожидаемое снижение ставки ЦБ и перспектива новых санкций, пишет РБК со ссылкой на опрошенных макроэкономистов. Большинство опрошенных ожидают небольшого снижения рубля к доллару к середине лета и дальнейшего постепенного ослабления российской валюты к концу года. При этом разброс между самыми оптимистичными и самыми пессимистичными прогнозами аналитиков широк:

  • Шесть российских экспертов прогнозируют курс к концу июня в диапазоне от 64 до 70 руб. за доллар, а к концу года — от 63 до 75 руб. за доллар.
  • Среднее значение на 30 июня — 66,14 рубля за доллар, на 31 декабря — 67,83 рубля за доллар.
  • Самый оптимистичный прогноз — у главного экономиста БКС Владимира Тихомирова (64 и 63 рубля за доллар),
  • Cамый пессимистичный — у главного экономиста «ПФ Капитал» Евгения Надоршина (70 и 75 рублей за доллар).

Консенсус-прогноз Bloomberg от 45 аналитиков, преимущественно из западных банков, на который ссылается РБК, также предрекает постепенное ослабление рубля к доллару в течение года:

  • Среднее значение прогноза на 30 июня 2019 года — 65,49 рубля за доллар, на конец года — 66,03 рубля за доллар.
  • К концу июня слабее всего рубль выглядит в прогнозах австрийского Raiffeisen — 72 рубля за доллар;
  • Сильнее всего на ту же дату российская валюта у аналитиков датского Jyske Bank — 62,22 рубля за доллар;
  • К концу года экономисты BNP Paribas прогнозируют доллар по 94,47 рубля, это самые пессимистичные ожидания;
  • Аналитики сингапурской IDEAglobal к перспективам рубля относятся оптимистичнее всех: к 31 декабря они ожидают курс на уровне 58 рублей за доллар.

Источник

Россия стала лидером по закупкам золота в начале 2019 года

Фото Arne Dedert / DPA / TASS

Российский Центробанк сохраняет статус крупнейшего в мире покупателя золота. Это результат стратегии «дедолларизации»

Россия в первом квартале 2019 года приобрела 55,3 тонны золота, сообщает Всемирный совет по золоту (WGC). В результате ее запасы составили 2168,3 тонны. Другими крупными покупателями золота стали Турция (40,1 тонны), Китай (33 тонны), Казахстан (11,2 тонны), Эквадор (10,6 тонны), Индия (8,4 тонны) и Катар (9,4 тонны).

За весь 2018 год Россия закупила рекордный объем золота — 274,3 тонны. Ближайшими ее последователями были Турция, которая за год приобрела 51,5 тонны, и Казахстан, купивший 50,6 тонны. Российские запасы драгоценного металла увеличиваются 13 лет подряд. Но последние четыре года подряд страна покупает более 200 тонн.

Россия создает альтернативу вложениям в казначейские облигации США в рамках стратегии «дедолларизации», объясняется в докладе. В WGC напомнили, что в начале апреля зампред Банка России Сергей Швецов заявлял о необходимости активнее наращивать резервы в иностранной валюте и золоте в связи с «сохраняющимися рисками санкций и существующей структурой экономики».

Банк России в основном приобретает золото у отечественных производителей. Это позволяет ему обходиться в этих операциях без долларов, отмечала ранее газета Financial Times. «Вся структура расположена там [в России] — от добычи до переработки. Все относительно просто», — говорил газете директор консалтинговой компании Metals Focus Филип Ньюман.

ЦБ начал активно продавать американские бумаги в апреле прошлого года, когда США объявили о новых санкциях против российских бизнесменов, чиновников и компаний. По данным министерства финансов США, с начала 2017 года вложения в казначейские облигации составляли около $100 млрд, но на конец апреля 2018 года — уже $48,7 млрд, а с мая не превышают $15 млрд. На февраль 2019 года (самые свежие данные) сумма составляет $14,5 млрд.

Источник

ПОПУЛЯРНОЕ

Читайте так же